الرافعة المالية | Leverage

0

ما هي الرافعة المالية؟

الرافعة المالية هي استخدام رأس المال المقترض للقيام بالاستثمارات. نتيجة لذلك، فإن الرافعة المالية لديها القدرة على زيادة العوائد أو الربح من المشروع. في الوقت نفسه، يؤدي استخدام الرافعة المالية أيضاً إلى زيادة المخاطر التي يتعين على المستخدم تحملها إذا لم يكن الاستثمار ناجحاً.

في هذه المقالة ستتعلم ما هو التداول بالرافعة المالية، وكيف يعمل، وما هي أنواع التداول بالرافعة المالية الموجودة، وكيفية تطبيق الرافعة المالية في التداول، وما هي مزايا وعيوب الرافعة المالية وكيفية التخفيف من المخاطر المحتملة.

ما هي الرافعة المالية في التداول؟

الرافعة المالية هي استراتيجية تداول واسعة الانتشار للغاية تتضمن اقتراض المتداولين الأموال من الوسطاء من أجل فتح صفقات أكبر مما يمكنهم تحمله بأموالهم الخاصة. يحظى التداول بالرافعة المالية بشعبية خاصة في الفوركس حيث يمكنك الحصول على رافعة مالية أعلى بكثير لتداول العملات الأجنبية مقارنة بأي أصول أخرى.

كيف يعمل التداول بالرافعة المالية؟

لفهم كيفية عمل التداول بالرافعة المالية، عليك أن تفهم ماهية الرافعة المالية في الواقع. الرافعة المالية هي النسبة بين مبلغ المال الذي تودعه في حساب التداول الخاص بك ومبلغ المال الذي يمكنك التداول به. ما تقوم بإيداعه هو مجرد جزء صغير من الأموال التي يمكنك إنفاقها على التداول. يتم توفير الباقي من قبل الوسيط الخاص بك. عادة ما يتم التعبير عن هذه النسبة على أنها X:1، حيث X هي مقدار الأموال التي يمكنك الوصول إليها بعد إيداع أموالك الشخصية. على سبيل المثال، عند استخدام رافعة مالية بنسبة 100:1 وإيداع 100$، يمكنك تداول أصول بقيمة 10000$.

الرافعة المالية في التداول

التداول على المارجن

يعد التداول على المارجن أحد أكثر الأمثلة شيوعاً للتداول بالرافعة المالية. المارجن هو المبلغ المالي الذي تحتاجه مسبقاً لفتح صفقة. يتيح لك التداول على المارجن تداول أصول أكثر مما يمكنك تحمله بأموالك فقط.

انتبه أنه عندما يتعلق الأمر بالفوركس، فإن التداول على المارجن يتطلب منك سداد الدفعة الأولية للوسيط من أجل الحصول على الرافعة المالية لشراء الأصول. للتداول على المارجن، تحتاج إلى فتح حساب مارجن حيث تودع الأموال فيه، ويتم استخدام هذه الأموال كضمان. يزيد التداول على المارجن من مكاسبك المحتملة وخسائرك المحتملة، كما أنه يمنح الوسيط الخاص بك الحق في إغلاق مراكزك دون موافقتك إذا لم يكن لديك ما يكفي من المال في حساب المارجن الخاص بك.

تداول المشتقات

يمكن أيضاً تطبيق الرافعة المالية على تداول المشتقات. المشتقات هي أدوات مالية يتم اشتقاق قيمتها من أصل أساسي. تتيح المشتقات للمتداولين الحصول على الحق في شراء أو بيع الأصول بسعر محدد، وبالتالي تتمتع بمرونة أكبر في التداول.

لماذا تستخدم الرافعة المالية في تداول الفوركس؟

في تداول العملات الأجنبية، يستخدم المستثمرون الرافعة المالية لتعظيم الأرباح التي يمكنهم تحقيقها من تقلبات العملة .

في سوق الفوركس، تعتبر تقلبات العملات عبارة عن حركات صغيرة جدًا للنقاط. هذا يعني أن الربح المحقق في كل صفقة يميل إلى أن يكون صغيراً، ومن ثم فإن وتيرة تداول العملات الأجنبية والعدد الكبير من الصفقات المطلوبة لتحقيق ربح كبير.

باستخدام الرافعة المالية، يمكن للمتداولين إجراء معاملات عملات أكبر – أوامر فتح أكبر بكثير مما يسمح به رأس المال – والتي يمكن أن تترجم تحركات الأسعار إلى أرباح أكبر.

تسمح الرافعة المالية لمتداولين الفوركس برؤية حركات متزايدة في حساباتهم لأنه بدون الرافعة المالية، ستكون الحركات صغيرة وتعتمد على رأس المال الذي يمتلكه المتداول بشكل ملموس. مع الرافعة المالية، يمكن للمتداولين بسهولة رؤية حركة بنسبة 10٪ في اليوم، مما يعني زيادة كبيرة في الأرباح.

نسب الرافعة المالية

في تداول الفوركس، تعتمد الرافعة المالية المقدمة من الوسيط وحجم الحساب وحجم المركز الذي ينوي المتداول القيام به.

سيكون للرافعة المالية حد أدنى للإيداع للاستخدام. الرافعة المالية المقدمة عادة ما تكون 50: 1 ، 100: 1 أو 200: 1.

  • 50: 1 – نسبة الرافعة المالية هذه تعني أنه مقابل كل 1 دولار لديك، يمكن وضع صفقة تصل إلى 50 دولار. هذا يعني أنه مقابل إيداع 500 دولار، ستتمكن من تداول ما يصل إلى 25000 دولار في سوق العملات الأجنبية.
  • 100: 1 – تعني نسبة الرافعة المالية هذه أنه مقابل كل 1 دولار في حسابك، يمكنك إجراء تداول يصل إلى 100 دولار. في حساب اللوت، هذا هو المقدار المثالي للرافعة المالي.
  • 200: 1 – نسبة الرافعة المالية 200: 1 تعني أنه يمكنك إجراء تداول يصل إلى 200 دولار لكل 1 دولار في حساب التداول الخاص بك. هذه هي نسبة الرافعة المالية التي يتم تقديمها على حساب اللوت المصغر. الحد الأدنى للإيداع المطلوب أقل منطقيًا من ذلك الموجود في حساب اللوت القياسي.
  • 400: 1 – تعني النسبة 400: 1 أنه مقابل كل 1 دولار، يمكن إجراء صفقة تصل إلى 400 دولار. بينما يتم تقديم نسبة 400: 1 من قبل بعض الوسطاء لحسابات اللوت المصغرة، لا ينبغي تقديمها للحسابات الصغيرة. يمكن للتداول بإيداع صغير بنسبة 400: 1 أن ينهي دخولك في التداول في أقل من خمس دقائق.

من المهم أن تكون عقلانيًا بالنسبة للنسب التي تختار التداول بها. لا تحتاج إلى التداول بأعلى النسب التي يقدمها الوسطاء ؛ يمكنك التداول على رافعة مالية أكثر تحفظًا عن طريق إيداع المزيد من الأموال وإجراء عدد أقل من الصفقات. تعرف علي نسب الرافعة المالية في FBS

يتم استخدام مبالغ الرافعة المالية مثل 10: 1 و 20: 1 بشكل شائع من قبل المتداولين المحترفين. ستعلمك التجربة متى تستخدم الرافعة المالية ومتى يكون من الأفضل تجنبها، ولكن كقاعدة عامة، كلما قل استخدام الرافعة المالية كان ذلك أفضل.

حدود الرافعة المالية

صناديق الاستثمار المتداولة ذات الرافعة المالية

الصناديق المتداولة في البورصة ذات الرافعة المالية، أو صناديق الاستثمار المتداولة، هي أدوات تداول تعمل على تضخيم ربح الاستثمارات بشكل كبير من خلال استخدام مزيج من المشتقات وأدوات الدين. ولكن يجب على المتداولين توخي الحذر أثناء تداول تحويلات الأموال الإلكترونية ذات الرافعة المالية لأنها قد تكون محفوفة بالمخاطر. تتعقب صناديق الاستثمار المتداولة سلة من الأسهم في قطاع واحد وتساعد على تنويع محفظة أصحابها. يتحرك سعر صناديق الاستثمار المتداولة التقليدية جنباً إلى جنب مع سعر الأسهم التي يتتبعونها على أساس واحد لواحد. ومع ذلك، تهدف صناديق الاستثمار المتداولة ذات الرافعة المالية إلى تحقيق نسبة 2:1 أو 3:1 وبالتالي قد تجلب المزيد من الأرباح.

نسب الرافعة في الأسواق المالية

يمكنك استخدام الرافعة المالية للتداول في أسواق مختلفة، لكن يختلف مقدار الرافعة المالية التي يمكنك استخدامها اختلافاً كبيراً ويعتمد على نوع الأصول التي تخطط لتداولها.

تداول العملات مع الرافعة المالية

سوق الفوركس هو أكبر سوق مالي في العالم. يمكن لمتداولي الفوركس استخدام رافعة مالية عالية نسبياً، تصل إلى 1000:1 للمتداولين المحترفين. مما يجعل تداول الفوركس أكثر ربحية، ولكن أيضاً أكثر خطورة.

رافعة مالية على المؤشرات

تعكس المؤشرات الأداء العام لمجموعة من الأصول المتعلقة بصناعة أو قطاع معين. الرافعة المالية لهذا السوق منخفضة للغاية، وأعلى نسبة ممكنة هي 200:1.

الرافعة المالية لتداول الأسهم

تداول الأسهم هو مجال آخر حيث يمكن للمتداولين استخدام الرافعة المالية. مقارنة بالأسواق الأخرى، يقدم سوق الأسهم نسب رافعة مالية منخفضة إلى حد ما. في FBS، الحد الأقصى لنسبة الرافعة المالية التي يمكنك الحصول عليها لتداول الأسهم هو 100:1.

تداول العملات مع الرافعة المالية

تعتبر العملات الرقمية أصول متقلبة للغاية، لذا فإن نسب الرافعة المالية لها منخفضة جداً، بدءاً من 5:1. هذا إجراء احترازي، حيث يمكن أن يؤدي استخدام الرافعة المالية العالية لتداول العملات الرقمية إلى خسائر فادحة.

» دليلك الي معرفة كيفية التداول باستخدام الرافعة المالية

مخاطر الرافعة المالية الحقيقية المفرطة في تداول الفوركس

قد يؤدي استخدام رافعة مالية كبيرة جداً في تداول الفوركس إلى تحقيق أرباح ضخمة، ولكن أيضاً خسائر كبيرة. كلما زادت الرافعة المالية التي تستخدمها، زادت المخاطر التي قد تضطر إلى تحملها.

مخاطر المارجن والمارجن كول

إذا استنفد مستوى المارجن الخاص بك وانخفض إلى أقل من مبلغ محدد، فقد يفعل وسيطك المارجن كول. هذا يعني أنه يتعين عليك إيداع المزيد من الأموال في حسابك لمنع وسيطك من إغلاق مراكزك لاستعادة أمواله.

احتمال خسارة غير محدودة مع الخيارات

تتطلب الخيارات من البائعين شراء أو بيع الأصول بالسعر المحدد في هذه الخيارات. لذلك إذا قام المشتري بتنفيذها، فإن البائع قد تكبد بالفعل خسارة، ويعتمد حجمها على مقدار ارتفاع أو انخفاض سعر الأصل. لا يوجد حد لمدى تغير السعر، مما يعني أنه لا يوجد حد لمقدار الربح الذي يمكن أن تخسره.

غير مناسب للتداول طويل الأمد

تُستخدم صناديق الاستثمار المتداولة ذات الرافعة المالية عموماً للتداول اليومي لأنها قد تكوّن فجوة عند افتتاح اليوم التالي. يعني استخدامها في أي شيء بخلاف التداول قصير الأجل أن الربح الذي تحصل عليه يمكن أن يكون بعيداً عن هدفك.

كيف تحسب نسب الرافعة المالية؟

لحساب نسبة الرافعة المالية، تقوم بقسمة مبلغ الأصل على مبلغ المارجن (حقوق الملكية). على سبيل المثال، إذا كنت ترغب بشراء ما قيمته 500$ من الفوركس ولديك 100$ في حساب المارجن الخاص بك، فستحتاج إلى معدل رافعة 5:1.

حساب نسبة الرافعة المالية

ما هي نقاط التشابه بين مارجن الفوركس وتداول الأسهم؟

يمنحك تداول الفوركس رافعة مالية أكبر (100:1 أو أكثر للمتداولين المحترفين). على الرغم من أن هذا قد يبدو محفوفاً بالمخاطر، إلا أن أزواج الفوركس لا تغير الأسعار كثيراً، خاصة خلال يوم واحد، وبالتالي فإن المخاطرة أيضاً أقل بكثير مما يمكن أن تكون عليه في أسواق التداول الأخرى.

هل أسواق الفوركس متقلبة؟

تعتبر أسواق الفوركس بشكل عام واحدة من أكثر الأسواق سيولة، مما يعني أنها أقل تقلباً. ومع ذلك، تعتمد أسعار العملات على العديد من العوامل المتغيرة باستمرار، مثل الاقتصاد العالمي والمحلي، والعوامل الجيوسياسية، والتجارة وغيرها. لذا يجب أن يدرك المتداولون احتمال أن تسبب هذه الأحداث تقلبات كبيرة في أزواج العملات.

ما مقدار الرافعة المالية التي يجب أن أستخدمها؟

قد تبدو الرافعة المالية طريقة سهلة لكسب الكثير من المال بسرعة، لكنها أيضاً أحد الأسباب الرئيسية التي تجعل المتداولين يخسرون الكثير من المال. إذا قررت استخدام الرافعة المالية، فلا تبدأ بمعدل 100:1، خاصة إذا كنت مبتدئاً وما زلت تتعلم الأمور. من الأفضل استخدام رافعة مالية أصغر (10:1) وبناء رأس المال الخاص بك باطراد واكتساب الخبرة بدلاً من خسارة كل أموالك في غضون يوم واحد.

إيجابيات وسلبيات التداول التجريبي

هناك العديد من المزايا للتداول بالرافعة المالية التي تجذب المتداولين:

  • أرباح عالية – الرافعة المالية تضاعف مقدار المال الذي تملكه، مما يجعل أرباحك المحتملة أعلى بكثير؛
  • الوصول إلى الأسهم عالية القيمة – مع الرافعة المالية، يمكنك شراء الأصول التي لا يمكنك شراؤها بأموالك الخاصة؛
  • صفقات أكبر بكثير – تتيح لك الرافعة المالية الدخول في المزيد من الصفقات في نفس الوقت وشراء المزيد من الأصول دون استخدام رأس المال بالكامل.

ومع ذلك، هناك بعض العيوب التي يجب على المتداولين التفكير فيها قبل اتخاذ قرار باستخدام الرافعة المالية:

  • فقدان ملكية الأصول – إذا كانت صفقاتك تخسر، يمكن لوسيطك إغلاق صفقاتك دون موافقتك، وبعد ذلك ستغادر بدون الأصل والمال؛
  • المزيد من المخاطر – تزيد الرافعة المالية من مكاسبك، لكنها تزيد أيضاً من مقدار خسائرك المحتملة إذا كان السوق ضدك.

مثال على الرافعة المالية في تداول الأسهم

لنفترض أنك قررت شراء ما قيمته 10,000$ من الأسهم واستخدمت أموالك الخاصة للقيام بذلك. وهذا ما يعرف بالرافعة المالية 1:1 (في الحقيقة, هذه صفقة دون رافعة مالية), وهكذا لا تكون قد اقترضت أي مبلغ من الوسيط. إذا ربحت 100$، ستكون عائداتك 1% (100$/100000$*100). كذلك الأمر, إذا خسرت 100$، تكون خسارتك 1% منها أيضا.

تخيل الآن أنك لا تملك 10,000$، لكنك تريد تداول هذا المبلغ. هذا عندما يأتي دور الرافعة المالية. في هذه الحالة, يطلب الوسيط مارجن 1% مساويا 100$ في حسابك. وهذا هو المارجن الذي تستخدمه. الرافعة المالية هي 1:100، لأنك تتداول 10,000$ مستخدماً 100$ فقط. ويقرضك الوسيط الـ 99% المتبقية. أهمية المارجن هي لتأمين الوسيط في حال تحرك السوق بما يعاكس صفقتك. إذا ربحت 100$، ستكون عائداتك 100% (100$/100$*100). وإذا خسرت 100$، ستكون خسارتك 100%. كما ترى مع الرافعة المالية، قد تسبب حركة صغيرة في زوج العملات ربحا أو خسارة كبيرين عند مقارنتها بالصفقة دون استخدام رافعة مالية.

الرافعة المالية للتجزئة بالمقارنة مع الرافعة المالية الاحترافية

لا تعتمد معدلات الرافعة المالية على السوق الذي تتداول فيه فحسب، بل تعتمد أيضاً على نوع المتداول الذي تتعامل معه. بشكل عام، تعد معدلات الرافعة المالية لمتداولي التجزئة أقل من معدلاتها بالنسبة للمتداولين المحترفين، ولكنها أيضاً تحد من مقدار الخسائر التي يخاطرون بتحملها. إلى جانب ذلك، هناك المزيد من المعايير التي يتعين على المتداولين المحترفين استيفاءها ليكونوا مؤهلين للرافعة المالية.

إدارة المخاطر للرافعة المالية

نظراً لأن الرافعة المالية العالية تنطوي على مخاطرة كبيرة، فمن المهم للغاية أن يكون لديك استراتيجية جيدة لإدارة المخاطر قبل تنفيذ الرافعة المالية في تداول واحد. بصرف النظر عن تجنب استخدام الكثير من رأس المال بالرافعة المالية في التداول، يمكن للمتداولين أيضاً استخدام أوامر إيقاف الخسارة لصفقاتهم. تغلق أوامر إيقاف الخسارة صفقاتك تلقائياً بمجرد تجاوز حد معين، مما يقلل مقدار الخسارة التي يمكنك تحملها. من الأفضل أيضاً استخدام الرافعة المالية في التداول قصير الأجل.

الخلاصة

تسمح الرافعة المالية للمتداولين بفتح صفقات أكبر مما كانوا سيفعلونه بأموالهم الخاصة. يعتمد مقدار الرافعة المالية التي يمكن للمتداولين الحصول عليها على تقلبات الأصل وما إذا كانوا متداولين محترفين.

إلى جانب زيادة العوائد المحتملة، تعمل الرافعة المالية أيضاً على تضخيم المخاطر المحتملة. هناك طرق متعددة للتخفيف من المخاطر وإدارة الخسائر المحتملة، ولكن الشيء الرئيسي الذي يجب على المتداولين تذكره هو عدم استخدام الرافعة المالية مطلقاً دون تفكير.

الأسئلة المتكررة FAQ

الأسئلة المتكررة حول الرافعة المالية

هل التداول بالرافعة المالية خطير؟

يعتبر التداول بالرافعة المالية أكثر خطورة من التداول بدون رافعة مالية، إذ يمكن للمتداولين أن يخسروا ليس فقط أموالهم الخاصة، ولكن أيضاً أموال ليست بحوزتهم. في بعض الحالات، قد يخسر المتداولون الأصول التي اشتروها برافعة مالية.

هل يجب عليك سداد الرافعة المالية؟

نعم. أنت تقترض المال بشكل أساسي من الوسيط الخاص بك، لذلك عليك بطبيعة الحال إعادته. يفرض بعض الوسطاء أيضاً فائدة مقابل التداول على المارجن، لذا فإن التداول بالرافعة المالية يزيد أيضاً من نفقاتك.

كيف يعمل التداول بالرافعة المالية؟

عندما يستخدم المتداولون الرافعة المالية، فإنهم يقترضون المال من وسيطهم لإنفاقه على شراء الأصول. يسمح هذا للمتداولين بفتح المزيد من الصفقات وشراء أصول أكثر تكلفة مما يمكنهم تحمله بأموالهم وحدها.

اترك تعليق

يرجي التسجيل لترك تعليقك

شكرا للتعليق